Bernstein SocGen Group inicia cobertura de Forgent Power Solutions (NYSE:FPS) com recomendação Outperform e preço-alvo de US$ 48,00. As ações da empresa estão atualmente cotadas a US$ 37,33, sugerindo um potencial de valorização de aproximadamente 29% em relação à meta do analista. Dados do InvestingPro indicam que a empresa está subvalorizada, com um Valor Justo de US$ 44,50.
A firma declarou que a FPS está sendo negociada com um desconto acentuado em relação aos seus pares, apesar de possuir três impulsionadores estruturais de lucros: maior conteúdo por megawatt com a adoção modular, ganhos de participação de mercado com clientes novos e existentes, e expansão de margens com o aumento da utilização. A empresa registrou um crescimento de receita de 88,5% nos últimos doze meses, e as Dicas do InvestingPro destacam que os analistas antecipam um crescimento contínuo das vendas no ano corrente. Bernstein projeta que a FPS gerará uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 70% no lucro por ação até 2030, em comparação com aproximadamente 60% projetado pelo mercado.
A FPS é uma fabricante de equipamentos originais (OEM) puramente elétrica, com 80% das vendas provenientes de data centers e redes elétricas. À medida que a construção modular de data centers aumenta de 40% atualmente para 60% até 2030, a mudança da FPS de vender produtos discretos para sistemas integrados aumenta a oportunidade de conteúdo em 55%, para US$ 2,8 milhões por megawatt.
A firma observou que os prazos de entrega da FPS são 30% a 50% inferiores às médias do setor, possibilitados pela capacidade disponível, uma abordagem personalizada que pode contornar gargalos e integração vertical. A FPS detém aproximadamente 7% de participação entre os não-hiperescaladores, em comparação com 4% no geral.
Bernstein previu um aumento de 500 pontos base na margem EBITDA para 28% até 2030, impulsionado por maior utilização, alavancagem de despesas gerais, administrativas e de vendas (SG&A), e um mix mais rico de receita modular.
Em outras notícias recentes, a Forgent Power Solutions relatou resultados financeiros notáveis e recebeu várias avaliações de analistas. A empresa apresentou um forte desempenho no quarto trimestre, superando as expectativas de receita e EBITDA, conforme observado pelo JPMorgan. A Forgent Power Solutions forneceu uma orientação de receita para o ano fiscal de 2027 aproximadamente 20% acima do consenso, sugerindo um crescimento orgânico significativo após um robusto ano fiscal de 2026. A Oppenheimer destacou que o backlog da Forgent cresceu 53% trimestre a trimestre devido a pedidos recordes, e a empresa superou as estimativas de receita e lucro para o quarto trimestre do ano fiscal de 2026.
A TD Cowen respondeu a esses resultados aumentando seu preço-alvo para a Forgent Power Solutions para US$ 76,00, mantendo uma classificação de Compra. A Wells Fargo iniciou a cobertura com uma classificação Equal Weight e um preço-alvo de US$ 44,00, enfatizando a proposta de valor diferenciada da empresa para o cliente. A KeyBanc reiterou uma classificação Overweight com um preço-alvo de US$ 60,00, citando forte momentum de demanda e novas conquistas de clientes nos segmentos de data center e rede elétrica. Esses desenvolvimentos refletem o crescimento contínuo da Forgent Power Solutions e a atenção que ela está recebendo dos analistas financeiros.
