2026年初，圍繞聯準會（Federal Reserve）和利率的最大問題是，聯準會今年是否會在某個時候降息。然而，越來越清楚的是，降息不會很快發生。事實上，聯準會今年有可能會提高其基準利率。
在聯邦公開市場委員會（FOMC）最近一次於六月舉行的會議後，在新任聯準會主席凱文·沃許（Kevin Warsh）的領導下，委員會宣布維持聯邦基金利率目標區間在3.50%-3.75%不變。
委員會在其聲明中指出，「儘管存在高度不確定性，部分原因歸咎於中東衝突，但經濟活動仍在穩健擴張。」
自2025年底以來，聯準會尚未降息，但消費者貸款和銀行帳戶的利率已穩步下降。隨著2026年剩餘時間還有幾次聯準會會議，消費者想知道潛在的利率變動將如何影響他們的最終收益。
以下是專家們的看法，以及您在此期間應如何準備。
聯邦基金利率是存款機構之間為超短期貸款（通常是隔夜）收取的利率。它以一個區間表示，金融機構在此區間內協商具體利率。
聯邦基金利率在聯準會管理通膨方面起著關鍵作用。當通膨過高時，聯準會通常會提高利率以減少消費者支出並減緩經濟活動。反之，聯準會可能會降低利率以刺激經濟活動和增長。
聯邦基金利率不會直接影響個別銀行的利率，但確實會產生影響。當聯準會的目標利率上升或下降時，高收益儲蓄帳戶、定期存單（CD）、貨幣市場帳戶、信用卡、房屋貸款和其他銀行產品的利率通常也會隨之變動。
這意味著，當聯準會的利率較高時，是將資金存入銀行帳戶並賺取更多利息的好時機。當利率較低時，則是借款或以較低利率再融資的好時機。
在2022年6月通膨達到頂峰後，聯準會實施了一系列升息措施，以遏制不斷上漲的成本。到2023年7月，聯邦基金利率達到了5.25%-5.5%的目標區間——這是自2006年以來的最高點。
聯準會將利率維持穩定直到2024年9月，當時進行了50個基點的降息。11月和12月，聯邦基金利率又分別降低了25個基點。
2025年又進行了三次降息——分別在9月、10月和12月——每次降低25個基點。然而，到目前為止，聯準會尚未在2026年進行任何降息。目前，聯準會的目標區間為3.5%-3.75%。
聯準會的職責是仔細監控經濟並維持穩定。在每次會議上，它可能會根據經濟順利運轉所需的因素來調整聯邦基金利率和整體貨幣政策。然而，它不一定會提前宣布其計劃。
經濟學家密切關注經濟健康狀況，並根據他們掌握的數據形成對聯準會下一步行動的看法。
例如，聯準會最新的點陣圖顯示，預計2026年至少會有一到兩次升息。然而，這次升息可能要到今年晚些時候才會發生；CME的FedWatch工具預測，在月底聯準會下次會議後，有29.4%的機率會升息。
「利率市場目前預計會有一到兩次升息，」CIBC Private Wealth的首席投資官、註冊金融分析師蓋瑞·澤傑奧（Gary Pzegeo）表示，該公司是一家總部位於芝加哥的收費型財務顧問公司。「能源價格在6月有所回落，但中東敵對行動的升級導致全球原油價格和國內零售汽油價格上漲。」
澤傑奧補充說：「地緣政治事件的發展難以預測，但目前的趨勢表明，聯準會將會通過升息來抑制需求並抵消能源供應的減少。」他指出，如果聯準會確實升息，消費者應該預期借款成本將會增加。
如果聯準會提高利率，借款將變得更加昂貴，而存款帳戶的回報通常會提高。雖然沒有人能確切預測聯準會的下一步行動，但在預期升息的情況下，您可以採取幾項措施來保護甚至改善您的財務狀況。
償還高利率債務。浮動利率債務，例如信用卡和信用額度，在聯準會升息後通常會變得更加昂貴。現在應專注於償還這些餘額，以免在聯準會升息時利息成本增加。
如果您計劃借款，請重新融資或鎖定固定利率。如果您正在考慮抵押貸款、汽車貸款或個人貸款，在借款成本上升之前鎖定固定利率可以在貸款期限內為您節省資金。
增加您的緊急預備金。在借款成本在利率較高時期變得更加昂貴時，更充足的現金緩衝可以幫助您避免依賴高利率信用卡。
貨比三家以獲得更好的儲蓄利率。當聯準會提高利率時，銀行通常會提高高收益儲蓄帳戶、貨幣市場帳戶和定期存單的收益率。因此，貨比三家並確保您的儲蓄仍能獲得最具競爭力的利率是值得的。
建立定期存單階梯式組合。如果您預計利率將持續上漲，定期存單階梯式組合可以讓您在當前獲得具競爭力的收益率的同時，也能從未來的利率上漲中獲益。